इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम (ELSS)

इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम या ELSS एक प्रकार की म्यूचुअल फंड योजना है जो मुख्य रूप से उच्च रिटर्न उत्पन्न करने के लिए इक्विटी और इक्विटी से संबंधित उपकरणों में निवेश करती है। ईएलएसएस फंड को टैक्स सेविंग म्यूचुअल फंड या स्कीम भी कहा जाता है क्योंकि वे आयकर अधिनियम की धारा 80 सी के तहत कर छूट प्रदान करते हैं।

इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम (ELSS) क्या है?

ईएलएसएस फंड एक इक्विटी-उन्मुख योजना है जिसमें तीन साल की अनिवार्य लॉक-इन अवधि होती है। यदि आपके पास ईएलएसएस एसआईपी (सिस्टमैटिक इन्वेस्टमेंट प्लान) है, तो प्रत्येक किस्त में तीन साल की लॉक-इन अवधि होती है, जिसका अर्थ है कि आपकी प्रत्येक किस्त की एक अलग परिपक्वता तिथि होगी।

Equity Linked Saving Scheme or ELSS का लक्ष्य लंबे समय में आपकी पूंजी को अधिकतम करना है। इस फंड योजना के तहत तीन साल के कार्यकाल के अंत में होने वाली आय को लॉन्ग-टर्म कैपिटल गैन (LTCG) माना जाएगा। शॉर्ट-टर्म कैपिटल गैन प्राप्त करने के लिए आप मनी मार्केट फंड में निवेश करते हैं।

ईएलएसएस निवेश आमतौर पर लंबी अवधि के वित्तीय लक्ष्यों से जुड़े होते हैं, एक व्यवस्थित निवेश योजना (एसआईपी) शुरू करने से आपको प्रति यूनिट अपनी खरीद लागत औसत करने में मदद मिल सकती है।

ईएलएसएस उन निवेशकों के लिए एक अद्भुत अवसर प्रदान करता है जो उच्च पूंजी वृद्धि के साथ-साथ अपनी कर देयता को कम करना चाहते हैं। यदि आप कम लॉक-इन अवधि टैक्स बचत विकल्प के साथ इक्विटी निवेश के रास्ते तलाश रहे हैं, तो आप इस फंड योजना को चुन सकते हैं।

क्या आपको ELSS स्कीम में निवेश करना चाहिए?

  • हां, Equity Linked Saving Scheme or ELSS फंड निवेश के लिए सबसे लोकप्रिय विकल्पों में से एक हैं।
  • ये फंड आपके निवेश पर मध्यम से उच्च रिटर्न प्रदान करते हैं लेकिन पैसा निवेश करने से पहले आपको इसके बारे में बुनियादी जानकारी प्राप्त करनी चाहिए।
  • इन फंडों के लिए पूंजी वृद्धि (Capital appreciation) एक महत्वपूर्ण उद्देश्य है जो लॉन्ग टर्म में आपको अच्छा रिटर्न देते हैं।
  • ये फंड शुद्ध इक्विटी म्यूचुअल फंड की तुलना में कम जोखिम वाले होते हैं लेकिन डेट फंड की तुलना में जोखिम भरे होते हैं।
  • इस स्कीम में निवेश करने से पहले आपकी बचत के अनुसार उचित योजना बना लेनी चाहिए और आपके बड़े वित्तीय लक्ष्यों के अनुसार निवेश करना चाहिए।

ELSS स्कीम की प्रमुख विशेषताएं

इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम या ELSS की प्रमुख विशेषताओं में शामिल है – 3 साल का लॉक-इन पीरियड, हायर रिटर्न, फंड विविधीकरण, निवेश में विविधता, इन्फ्लेशन-बीटिंग रिटर्न, आयकर अधिनियम के तहत कर छूट आदि। आइएं जानते है डिटेल में, ELSS स्कीम की प्रमुख विशेषताएः

सबसे छोटी लॉक-इन अवधि

ELSS स्कीम में तीन साल की लॉक-इन अवधि होती है जो अन्य टैक्स सेविंग फंड योजनाओं से कम है। यह मध्यम अवधि में अधिक तरलता प्रदान करता है। निवेश की कोई अधिकतम अवधि नहीं है।

उच्च रिटर्न

ईएलएसएस में मध्यम से लंबी अवधि के निवेश क्षितिज में काफी अधिक रिटर्न उत्पन्न करने की क्षमता है। चूंकि इक्विटी लिंक्ड सेविंग्स स्कीम अनिवार्य रूप से एक इक्विटी स्कीम है और इक्विटी ओरिएंटेड स्टॉक में निवेश होता है इसलिए इसमें लंबे समय में एक्सपोनेंशियल रिटर्न देने की क्षमता है।

फंड विविधीकरण

अधिकांश ईएलएसएस फंड स्मॉल-कैप से लेकर लार्ज-कैप और विभिन्न क्षेत्रों की कंपनियों के विभिन्न समूहों में निवेश करते हैं। यह आपको अपने निवेश पोर्टफोलियो में विविधीकरण के तत्व को जोड़ने की अनुमति देता है।

कम न्यूनतम निवेश राशि

अधिकांश ELSS योजनाएं निवेशकों को कम से कम ₹500 के साथ निवेश शुरू करने की अनुमति देती हैं। यह सुनिश्चित करता है कि आप एक उचित निवेश योग्य कोष जमा किए बिना निवेश शुरू कर सकते हैं।

SIP निवेश विकल्प

अधिकांश निवेशक एसआईपी पद्धति को पसंद करते हैं क्योंकि यह उन्हें छोटी मात्रा में निवेश करने और कर लाभ प्राप्त करने की अनुमति देती है। हालांकि, यह ध्यान दिया जाना चाहिए कि प्रत्येक SIP किस्त 3 साल के लिए लॉक-इन रहती है।

पारदर्शिता और लचीलापन

प्रत्येक ट्रेडिंग दिवस के अंत में सभी निवेश लेनदेन आपके सामने होते हैं। आप हमेशा अपनी इकाइयों को ट्रैक कर सकते हैं, प्रबंधित कर सकते हैं और हमेशा एनएवी के माध्यम से ट्रेडिंग दिवस के अंत में मूल्यांकन कर सकते हैं।

इन्फ्लेशन-बीटिंग रिटर्न

इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम फंड मुख्य रूप से शेयर बाजार में निवेश करते हैं। इस प्रकार, उनके पास अन्य पारंपरिक कर-बचत विकल्पों की तुलना में अधिक प्रतिफल अर्जित करने की क्षमता है। आप म्यूचुअल फंड के बारे में शुरुआती जानकारी प्राप्त करके भी अच्छा इन्फ्लेशन-बीटिंग रिटर्न प्राप्त कर सकते है।

निवेश करने में आसान

कोई भी निवेशक न्यूनतम राशि के साथ निवेश कर सकता है और स्टॉक मार्केट के अच्छे ज्ञान की आवश्यकता नहीं है। म्यूचुअल फंड मैनेजर की मदद से आप कभी भी और कहीं से भी निवेश कर सकते हैं। शेयर बाजार में निवेश करने के 10 प्रमुख कारण में यह एक प्रमुख है।

टैक्स में छूट

अगर आपकी म्यूचुअल फंड स्कीम निवेश में ज्यादा ग्रोथ के साथ-साथ टैक्स सेविंग का मौका देती है तो आपके लिए इससे बेहतर और क्या हो सकता है। ईएलएसएस स्कीम आपको कर बचाने की अनुमति देती है, क्योंकि इन योजनाओं में ₹1.5 लाख तक का निवेश आयकर अधिनियम के तहत कर छूट के लिए पात्र है।

विशेषज्ञ प्रबंधन

इसका प्रबंधन शेयर बाजार विशेषज्ञों द्वारा किया जाता है, इसलिए सबसे अधिक संभावना है कि इसे अच्छी फंड योजनाओं में निवेश किया जाए और अच्छा रिटर्न मिले। उच्च रिटर्न अच्छी फंड योजना और इन योजनाओं में निवेश करने में सक्षम फंड मैनेजर के संयोजन पर निर्भर करता है।

ELSS फंड स्कीम में निवेश करने से पहले आपको इन बातों का ध्यान रखना चाहिए

  • वित्तीय लक्ष्य – आपको अपने वित्तीय लक्ष्यों के बारे में स्पष्ट होना चाहिए। यदि इस योजना से अपेक्षित रिटर्न आपके वित्तीय उद्देश्यों के अनुरूप है, तो ही इस स्कीम में निवेश करना चाहिए।
  • जोखिम कारक – मध्यम से उच्च जोखिम वाले निवेशक ELSS फंड का विकल्प चुन सकते हैं। चूंकि इनमें पर्याप्त इक्विटी आवंटन होता है, इसलिए ये फंड जोखिम वाले होते हैं।
  • व्यय अनुपात – यह आपके निवेश रिटर्न पर एक विशिष्ट प्रतिशत है जो एक एसेट मैनेजमेंट कंपनी आपकी निवेश संपत्ति के प्रबंधन के लिए चार्ज करती है। आपको ऐसा फंड चुनना चाहिए जिसका एक्सपेंस रेशियो कम हो।
  • प्रदर्शन की निगरानी करें – ELSS म्यूचुअल फंड के प्रदर्शन की निगरानी करने का सबसे अच्छा तरीका कई वर्षों में उनके रिटर्न की जांच करना है। एक ऐसा बैलेंस्ड फंड चुनें, जिसने तेजी और मंदी के दौर में स्थिर प्रदर्शन किया हो।
  • निवेश क्षितिज – ईएलएसएस फंड मध्यम से लंबी अवधि के निवेश क्षितिज वाले निवेशकों के लिए आदर्श माने जाते हैं। यह उन निवेशकों के लिए सबसे अच्छा विकल्प है जो उच्च रिटर्न की तलाश में हैं लेकिन मध्यम जोखिम चाहते हैं।
  • रिटर्न – अंतर्निहित प्रतिभूतियों का प्रदर्शन इन फंडों के नेट एसेट वैल्यू (NAV) को प्रभावित करता है। इसलिए, बाजार की गतिविधियों के कारण इसमें उतार-चढ़ाव हो सकता है। आपको उस फंड के निवेश पर पिछले कुछ वर्षों के रिटर्न की जांच करनी चाहिए।
  • फंड हाउस का इतिहास – लंबी अवधि में लगातार अच्छा प्रदर्शन करने वाले फंड हाउस को चुनें, जो कम जोखिम के साथ अच्छा रिटर्न देने के साथ-साथ निवेशकों को निवेश की अच्छी सुविधाएं प्रदान करते हैं।

अच्छे ELSS फंड लंबे समय में 8-14 फीसदी की रेंज में रिटर्न देते हैं, जो टैक्स सेविंग कैटेगरी के इंस्ट्रूमेंट्स में सबसे ज्यादा है। आप कर-बचत लाभों के साथ-साथ इक्विटी में निवेश से पूंजी वृद्धि के दोहरे लाभों का आनंद लेते हैं।

ईएलएसएस स्कीम के निवेश पोर्टफोलियो में विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों जैसे इक्विटी और ऋण प्रतिभूतियों के लिए संतुलित आवंटन शामिल होता है। इसके अलावा, कई फंड इक्विटी श्रेणी के भीतर भी विविधता लाते हैं, संपत्ति को लार्ज कैप, मिड कैप, स्मॉल कैप इक्विटी शेयरों में आवंटित करते हैं।

ELSS स्कीम में निवेश कैसे करें?

आप ELSS में उसी तरह निवेश कर सकते हैं जैसे आप किसी भी प्रकार के म्यूच्यूअल फण्ड में निवेश करते हैं। ऑनलाइन निवेश करना सबसे आसान तरीका है। आप या तो एकमुश्त या एसआईपी (व्यवस्थित निवेश योजना) मार्ग के माध्यम से निवेश कर सकते हैं। म्यूचुअल फंड के विभिन्न प्रकार के बारे में जानकर निवेश शुरू कर सकते है।

आज टैक्स बचाने के लिए निवेश के कई रास्ते उपलब्ध हैं। इसमें पब्लिक प्रोविडेंट फंड (PPF), टैक्स-सेविंग फिक्स्ड डिपॉजिट (FD), नेशनल पेंशन स्कीम (NPS) और नेशनल सेविंग सर्टिफिकेट (NSC) आदि शामिल हैं। ELSS फंड में न केवल अपेक्षाकृत कम लॉक-इन अवधि होती है, बल्कि इसमें उचित रिटर्न अर्जित करने की क्षमता भी होती है।

ELSS स्कीम में निवेश करने के तरीके

  • लाभांश विकल्प (Dividend option) – लाभांश विकल्प के साथ एक ईएलएसएस फंड निवेशकों को लाभांश प्राप्त करने का अधिकार देता है। लाभांश तभी घोषित किया जाता है जब कंपनी को अत्यधिक लाभ होता है।
  • लाभांश पुनर्निवेश विकल्प (Dividend reinvestment option) – इस योजना के तहत, निवेशकों के पास एनएवी मूल्य बढ़ाने के लिए लाभांश को वापस म्यूचुअल फंड में निवेश करने का विकल्प होता है।
  • ग्रोथ ऑप्शन (Growth option) – जब आप ग्रोथ ऑप्शन चुनते हैं, तो आपको लाभांश के रूप में लाभ नहीं मिलेगा। यह म्यूचुअल फंड की कुल एनएवी में वृद्धि करने में सक्षम बनाता है और इसमें मुनाफा कमाने की बेहतर क्षमता होती है।

अगर आप नियमित आय प्राप्त करना चाहते हैं तो आपको लाभांश विकल्प (Dividend option) के साथ जाना चाहिए।

अगर आप पूंजी वृद्धि (Capital appreciation) करना चाहते है तो आपको ग्रोथ ऑप्शन (Growth option) के साथ जाना चाहिए।

इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम (ELSS) में निवेश करना उन निवेशकों के लिए सबसे अच्छा विकल्प है जो मध्यम से उच्च जोखिम लेना चाहते हैं।

लेकिन, यह स्कीम बाजार के जोखिम पर निर्भर करती है, इसलिए अपनी मेहनत की कमाई को निवेश करने से पहले आपको इसके बारे में बुनियादी जानकारी प्राप्त कर लेनी चाहिए।